.avif){kind=icon}
Le concept d'un family office dédié s'est imposé depuis longtemps comme une solution efficace pour les particuliers très fortunés (UHNWI). Ces entités offrent des services financiers et personnels complets, conçus pour gérer et faire fructifier le patrimoine familial d'une génération à l'autre.
Toutefois, les coûts élevés et les ressources nécessaires à la mise en place d'un family office de plein exercice limitent souvent leur accessibilité aux seules familles les plus fortunées. On dit souvent qu'il faut au moins 100 millions de dollars d'actifs sous gestion pour envisager d'opérer en tant que family office dédié, et même ce chiffre est considéré comme trop bas en raison de la structure de coûts élevée.
Il s'agit d'une approche innovante qui démocratise l'accès à des services de gestion de patrimoine sur mesure.
"Masttro nous a permis d'avoir une seule source de vérité pour tous nos investissements, ce qui est essentiel et nous permet de mettre en place une infrastructure de middle office de classe mondiale et de qualité institutionnelle. - Daniel Forman, CIO, Jefferson River Capital
Principaux enseignements
Qu'est-ce qu'un family office fractionné ?
Un bureau familial fractionné est un nouveau modèle rentable qui fournit des services de bureau familial à plusieurs familles. Cette approche constitue une solution intermédiaire en offrant les mêmes services personnalisés et holistiques de gestion des investissements, de planification patrimoniale et fiscale que les multi-family offices (MFO) traditionnels, mais sur une base partagée et en fonction des besoins. Plutôt que de fournir un soutien complet à chaque famille comme le ferait un MFO ou un family office externalisé, il offre une partie de ces services en fonction des besoins de chaque famille.
Cela permet de tirer parti des ressources et de l'expertise partagées tout en maintenant une gestion de patrimoine personnalisée pour chaque famille.
Comment sont-elles structurées ?
En règle générale, une équipe centrale gère la supervision des investissements (actions publiques, actions privées, investissements alternatifs, fonds spéculatifs, etc.), l'optimisation fiscale, la planification successorale et donne des conseils dans des domaines tels que la planification de la succession et la philanthropie. Chaque famille reçoit des stratégies financières sur mesure par l'intermédiaire de son conseiller financier attitré au sein de l'équipe commune.
Des spécialistes externalisés, tels que des professionnels du droit et de la comptabilité, et d'autres services de conseil de premier ordre renforcent la flexibilité et l'expertise. Cette structure permet aux familles aisées de bénéficier d'un service complet et de haute qualité pour une fraction du coût des bureaux familiaux traditionnels, ce qui les rend accessibles aux personnes disposant d'un patrimoine important, mais pas extrême.
Pourquoi un modèle de family office fractionné ?
Le modèle fractionné présente plusieurs avantages, notamment la rentabilité, la flexibilité et l'accès à un large éventail de conseils et de services d'experts qui pourraient autrement être hors de portée.
Les principaux avantages d'un bureau familial fractionné sont les suivants
- Rentabilité: Un family office fractionné fournit des services de family office sur une base partagée, ce qui permet à plusieurs familles de bénéficier d'une gestion professionnelle et de services de conseil sans avoir à supporter le coût total d'une équipe dédiée.
- Services personnalisés: Les familles bénéficient de solutions de planification patrimoniale sur mesure, de planification fiduciaire et successorale, de conseils fiscaux et de gestion du style de vie, tout en ne payant que pour les services dont elles ont besoin plutôt que pour une gamme complète de services de family office.
- Accès à des experts: En faisant appel à un family office fractionné, les familles ont accès à un réseau diversifié d'experts et de professionnels, tels que des conseillers financiers, des fiscalistes et des conseillers juridiques, dont les coûts pourraient être prohibitifs individuellement.
- Gestion des risques: Ces bureaux contribuent à une gestion efficace des risques en tirant parti des ressources mises en commun, ce qui permet d'élargir les possibilités d'investissement et d'élaborer des stratégies globales d'atténuation des risques adaptées au portefeuille de chaque famille.
- Flexibilité: Les family offices fractionnés offrent la possibilité d'augmenter ou de réduire les services en fonction de l'évolution des besoins et des préférences de la famille, ce qui permet une gestion financière plus dynamique et plus réactive.
- Infrastructure partagée: Les familles bénéficient d'une infrastructure partagée, notamment de plateformes technologiques et de systèmes qui permettent une gestion efficace des données et des rapports, améliorant ainsi les processus de prise de décision.
À qui les family offices fractionnés conviennent-ils le mieux ?
Les family offices fractionnés conviennent mieux aux UHNWI et aux familles qui ont besoin des services et de l'expertise d'un family office traditionnel, mais qui n'ont pas encore les ressources nécessaires pour justifier l'ouverture d'un bureau dédié à part entière. Il est probable qu'une partie de leurs besoins en matière de gestion de patrimoine soit déjà prise en charge et qu'ils ne correspondent donc pas au modèle de client idéal d'un bureau multifamilial.
Les bureaux familiaux fractionnés sont idéaux pour :
- Les détenteurs de richesses émergentes: Les personnes ou les familles qui ont récemment acquis un patrimoine important à la suite d'un événement de liquidité, mais qui n'ont pas encore atteint le niveau des personnes très fortunées, ce qui rend financièrement impossible la création d'un family office à part entière.
- Familles aisées soucieuses des coûts: Les chefs de famille qui souhaitent maintenir un niveau élevé de gestion financière et de service, mais qui préfèrent réduire les frais généraux en partageant les dépenses avec d'autres.
- Ceux qui ont besoin d'une gestion professionnelle: Les familles qui ont besoin d'une expertise plus spécialisée en matière de gestion des investissements, de planification financière, de stratégie fiscale et d'autres services de gestion de patrimoine qu'un bureau familial fractionné peut fournir par l'intermédiaire de professionnels expérimentés.
- Familles en transition: Les familles qui traversent des périodes de transition telles que la vente d'une entreprise, un héritage ou des situations complexes de planification et de conformité fiscales et qui ont besoin d'une assistance intensive et à court terme qu'un bureau familial fractionné peut leur fournir.
- Familles géographiquement diversifiées: Familles réparties sur plusieurs sites, qui souhaitent une gestion centralisée de leurs besoins financiers et administratifs sans avoir à ouvrir des bureaux distincts dans chaque site.
Familles philanthropiques: Familles intéressées par la philanthropie structurée et cherchant des conseils sur les dons stratégiques, l'investissement d'impact et d'autres stratégies de transfert de patrimoine.
Le reportage alternatif : De l'ombre à la lumière à tout ce qui précède
Le rôle de la technologie dans les bureaux familiaux fractionnés
La technologie a rendu possible le modèle de bureau familial fractionné : elle permet une communication et une collaboration transparentes entre les membres de l'équipe et les clients grâce à des plateformes de gestion de patrimoine sécurisées et basées sur l'informatique dématérialisée.
Dans l'ensemble, il permet à un family office fractionné d'offrir des services financiers sur mesure, efficaces et sûrs, en donnant aux familles les avantages de leur propre family office sans les frais généraux d'un emploi à plein temps.
Cinq domaines dans lesquels l'infrastructure technologique permet de créer des family offices fractionnés:
1. Planification financière globale :
- Intégration des données financières : Les logiciels de gestion de patrimoine permettent d'agréger des données financières de tous types : des marchés publics aux investissements sur les marchés privés, en passant par les fonds immobiliers, les fonds de capital-investissement, les objets de collection, les actifs numériques, etc. Il offre une vision globale des actifs, des passifs, des flux de revenus et des dépenses du client, ce qui permet une gestion éclairée des actifs.
- Rapports et analyses automatisés : Les logiciels de family office ont adopté l'intelligence artificielle, permettant une automatisation qui réduit les tâches manuelles, augmentant l'efficacité et la précision des rapports et de la conformité. Les solutions modernes de reporting consolidé peuvent générer automatiquement des rapports et faciliter les analyses afin d'améliorer la supervision stratégique et la planification des investissements.
2. Communication et collaboration :
- Portails clients : Les portails clients sécurisés permettent aux familles, aux clients et aux planificateurs de patrimoine d'accéder facilement à leurs informations financières, de consulter des rapports et de communiquer de manière sécurisée en temps réel, et pas seulement lors des réunions avec les conseillers ou les familles.
- Outils de collaboration : Des fonctionnalités telles que la messagerie sécurisée, le partage de documents et la gestion des tâches facilitent la collaboration entre l'équipe du family office et les clients, afin d'assurer la transparence et de soutenir l'éducation familiale.
3. Personnalisation :
- Services sur mesure : Le logiciel peut être personnalisé pour répondre aux besoins et préférences uniques de chaque famille ou client, y compris les stratégies d'investissement, la tolérance au risque et les objectifs financiers.
- Rapports dynamiques : Les clients peuvent recevoir des rapports et des mises à jour personnalisés qui reflètent leur situation financière et leurs intérêts spécifiques, grâce à des solutions logicielles de pointe telles que Masttro qui permettent de créer des tableaux de bord personnalisés pour chaque utilisateur.
4. Efficacité et automatisation :
- Automatisation des flux de travail : Les processus tels que la saisie des données, le traitement des transactions, les contrôles de conformité et les rapports peuvent être automatisés, ce qui réduit le risque d'erreur humaine et permet aux conseillers de se consacrer à des tâches plus importantes.
- Évolutivité : Le logiciel peut accompagner la croissance du family office fractionné en gérant efficacement un nombre croissant de clients sans augmentation proportionnelle de la charge de travail administratif.
5. Sécurité et gestion des risques :
- Cybersécurité et surveillance des risques : Les mesures de cybersécurité protègent les informations sensibles, tandis que les interfaces personnalisées avec les clients, basées sur la technologie, améliorent la prestation de services. Les logiciels les plus performants peuvent surveiller divers risques financiers et fournir des alertes, ce qui permet au family office de réagir de manière proactive aux problèmes potentiels susceptibles d'affecter les portefeuilles des clients.
- Outils de conformité réglementaire : Les principaux logiciels de gestion de patrimoine comprennent souvent des outils permettant de garantir la conformité aux exigences réglementaires, réduisant ainsi le risque de non-conformité et les pénalités qui y sont associées.
À quoi ressemble un bureau familial fractionné qui réussit ?
Un bureau familial fractionné performant fournit des services personnalisés de haute qualité à ses clients tout en optimisant l'efficacité opérationnelle et en gérant les risques de manière efficace. Le succès signifie que les individus et les familles UHNW obtiennent les services de gestion de patrimoine qu'ils ne reçoivent pas ailleurs, tandis que l'équipe du bureau familial fractionné peut fonctionner de manière efficace et rentable, guidée par les meilleurs intérêts de leurs clients à tout moment.
Avec l'évolution de la gestion de patrimoine et l'augmentation du nombre d'UHNWI, il faut s'attendre à ce que les bureaux familiaux fractionnés gagnent du terrain et deviennent une solution pour un public plus large, avide d'un soutien financier personnalisé. Il s'agit d'une offre attrayante, qui permet aux familles et aux particuliers fortunés de partager les coûts et les avantages des services de family office recherchés, sans avoir à supporter la charge financière que représente le maintien d'un family office indépendant.
Comme nous l'avons souligné plus haut, la technologie joue un rôle crucial dans le succès des family offices fractionnés. Masttro est à l'avant-garde de la technologie moderne de gestion de patrimoine, fournissant la solution logicielle la plus intuitive et la plus complète conçue spécialement pour les family offices.
N'hésitez pas à nous contacter pour en savoir plus.
